Методика конструювання різновалютного кредитно- депозитного «кустарного» свопу.
Ключові слова:
своп, грошовий потік, кредит, депозит, дисконтування, резерв, комбінування, фінансовий інструмент, фінансова інженеріяАнотація
У статті представлено методичне забезпечення для комбінування різних банківських продуктів: кредиту та депозиту в різних валютах для однієї юридичної особи. Для цього опрацьована нормативна база та враховано вплив законодавчих обмежень кредитування юридичних осіб. Наведена послідовність розрахунку резерву комерційним банком під запропоновану операцію. Практичну цінність представленого фінансового інструменту продемонстровано на конкретному прикладі. Доведено відсутність потреби у формуванні резерву кредитором, для підприємств з наявністю та відсутністю валютної виручки. Презентовано схему кредитно-депозитного свопу та визначено основні аспекти її реалізації. Економічну доцільність застосування сконструйованого «кустарного» свопу обґрунтовано на конкретній ситуації, для банку та для підприємства. Визначено, що своп забезпечує комерційному банку процентний та комісійний дохід, дозволяє безризиково розмістити надлишкову ліквідність в іноземній валюті та отримати ресурси в національній валюті, не формуючи при цьому додаткових резервів. Функціональність інструменту фінансової інженерії для юридичної особи визначається в отриманні додаткового доходу при хеджуванні валютного ризику.Посилання
Про захист прав споживачів: Закон України від 15.12.1993 р. №3682-ХІІ [Електронний ресурс]. – Режим доступу: http://zakon.rada.gov.ua/
Про врегулювання ситуації на грошово-кредитному та валютному ринках України: Постанова Правління Національного банку України від 14.09.2016 р. № 386 [Електронний ресурс]. – Режим доступу: http://zakon.rada.gov.ua/
Показники банківської системи України за ІІ квартал 2016 року [Електронний ресурс]. – Режим доступу: https://bank.gov.ua/control/uk/publish/article?art_id=34661442
Добровольський О.І. Кредит під заставу грошових коштів як інструмент комбінаторики / О.І. Добровольський. – Облік і фінанси. – 2015. – №4. – С. 86-91.
Диба М.І. Вплив банківської кризи на інвестиційний клімат в Україні / М.І. Диба // Фінансово-кредитний механізм активізації інвестиційного процесу: матеріали Міжнар. наук.- практ. конф. – К.: КНЕУ, 2010. – с. 13-18.
Єгорова Ю. Кредит під заставу депозиту [Електронний ресурс]: Ю. Єгорова // «Дебет-Кредит» – 2012. – №32. – Режим доступу: http://dtkt.com.ua/
Костюк В.А. Удосконалення банківського кредитування малих підприємств в Україні / В.А. Костюк // Науковий вісник нац. університету біоресурсів і природокористування України. – 15/07/2011 . – N163 Ч.2: Економіка, аграрний менеджмент, бізнес. – с. 106–111.
Ружицкий П. Взаимозачет кредита и депозита в деталях: новая запятая депозиту [Електронний ресурс]: П. Ружицкий – Режим доступу: http://prostobank.ua/
Говорушко Т.А. Перспективи використання похідних фінансових інструментів вітчизняними підприємствами / Т.А. Говорушко, І.П. Ситник // Облік і фінанси. – 2012. – № 3. – с. 56-62.
Силантьєв С.О. Фінансові інструменти майбутнього / С.О. Силантьєв // Вчені записки: зб. наук. праць. – К.: КНЕУ, 2010. – № 12. – с. 270–276.
Падалко Т.М. Свопові угоди у світовій фінансовій системі / Т.М. Падалко, А.О. Падалко // Вісник соціально-економічних досліджень : зб. наук. пр. / голов. ред. М. І. Звєряков; Одеський держ. екон. ун-т. – Одеса, 2009. – Вип. 35. – с. 437-441.
Raunig B. A Value at Risk Analysis of Credit Default Swaps / B. Raunig, M. Scheicher // Deutche Bundesbank, Discussion Papers Series: Banking and Financial Studies. – 2008. – № 12.
Про затвердження Положення про порядок формування та використання банками України резервів для відшкодування можливих втрат за активними банківськими операціями [Текст]: постанова Правління НБУ № 23 від 23.01.2015.
Методичні вказівки з інспектування банків “Система оцінки ризиків” [Електронний ресурс] : Постанова Правління Національного банку України від 15 березня 2004 р. № 104. – Режим доступу: www.bank.gov.ua
Про затвердження Інструкції про порядок регулювання діяльності банків в Україні // Постанова Національного банку України від 28.08.2001 р. № 368. [Електронний ресурс]. – Режим доступу: http://zakon.rada.gov.ua/
Цивільний кодекс України від 16.01.2003 р. № 435-IV // Відомості Верховної Ради України. – 2003. – №№ 40-44, ст. 356.
Про внесення змін до деяких законодавчих актів України щодо умов витребування строкових депозитів: Закон України від 14.05.2015 р. № 424-VIII // Відомості Верховної Ради України. – 2015. – № 30. – ст. 270.
Інструкція з бухгалтерського обліку кредитних, вкладних (депозитних) операцій та формування і використання резервів під кредитні ризики в банках України [Текст] : затверджена Постановою Правління Національного банку України від 27.12.2007 р. №481.
Про затвердження Правил надання банками України інформації споживачу про умови кредитування та сукупну вартість кредиту: Постанова Правління НБУ від 10 травня 2007 р. № 168 [Електронний ресурс]. — Режим доступу: http:// zakon.rada.gov.ua.
